❶ 股票也有期權嗎期權買賣是怎麼回事求簡短回答
現在國內只有股指期貨，還沒有期權，國內的股指期貨做的是滬深300指數，每波動一個點50元。期權香港和歐美國家有。一般都是機構投資者才有資格做。期權與期貨的不同在於期貨可以隨時平倉而期權是買賣的一定時間段的看漲和看跌權利。是不能到期前平倉的。
❷ 怎樣在a股買賣股票期權
就是一種金融衍生品，和之前在A股市場上流行一時的權證類似。投資者若看漲股票，只需支付較少的費用買入標的證券的看漲期權，若股票果然上漲，投資者既可以直接賣出期權，也可以用較低的行權價購入股票，在二級市場賣出獲利，交易方式非常靈活。若股票下跌，投資者可放棄期權，只損失少量權利金。
❸ 期權交易與股票交易有何不同
期貨期權可以雙向，而股票只能單向買漲。期貨期權是保證金點差交易，而股票是撮合交易。
本質上來說，其實也沒有特別的不一樣，因為交易的本質沒變，人性未變，漲跌給參與者帶來的感受沒變，都是通過價格波動來賺錢。
❹ 如何用期權在股市賺錢
1.假如你看好一隻股票，認為它應該會漲，但又怕萬一買了後又跌，怎麼辦?買還是不買?
如果我們在買股票時已經「預先」知道股票漲了該多好!這就跟你買衣服時已經試穿，先確保它穿在你身上很漂亮，然後再買是一樣的道理。現實中就有一個幫你實現這個「理想」的工具。比如，ABC的股票現在是24元每股，你跟你的券商簽訂一個合同，如果一天後ABC的股價能漲到26元以上，你就以26元每股買入。一天後，ABC的股價上升到30元每股，這時候你拿出合同，以26元每股的價格買入價值30元的股票，瞬間你就獲利4元每股。那如果ABC沒漲，反而跌到了22元呢，那這時你不需要做任何事，合同失效。這個工具並不是我們憑空想像出的，這個「合同」，每天被無數的交易者使用，操作簡單，它就叫做「期權」。從字面上來理解，期權由「期」和「權」組成，就是到期前你有特定的權利。擁有期權，你就擁有權利，但沒有任何義務。你不想採取任何行動，那麼這份期權合約就失效。
2.使用期權就等於買了一份保險，股票漲了你不會錯失機會，股票跌了你也不會損失，甚至股票跌了你也可以獲利。今天我們來看一種最基本的期權：看漲期權。你可以這樣來理解最基本的「看漲期權」：看漲表示你對某隻股票是看漲的，認為它會升值。就像上文中ABC的例子一樣，你認為ABC會漲，那麼你需要買入一個「看漲期權」。如果你購買看漲期權，這個期權會有一個特定價格，看漲期權會讓你擁有在特價格買入股票的權利。
3.用微軟的股票舉例，現在股價是 $36，你買入一個看漲期權，合同規定「2月22日之前，你有權利用$37買入微軟的股票。」2月22日之後，此期權過期失效。如果微軟的股票上漲到$40每股，那麼你會用這個期權以$37買入，相當於每股凈賺$3。如果微軟股票跌到$37以下，比如$35，那麼你就什麼也不做，等到期權到期失效。這就是買入「看漲期權」的情況，你能在確定股票先漲之後再用特定價格買入，或者什麼都不做。在這個交易中，你買入「看漲期權」，是買方，那勢必有人就是賣方。事實上，在期權市場，我們可以買入，也可以賣出。那我們來看看賣出「看漲期權」是怎麼回事。繼續回到上面微軟的例子，當時你是買方，當你要用$37買入微軟的股票時，相應的賣方就必須按照你的價格賣給你。所以，買方享受權利，賣方承擔義務。賣出「看漲期權」就是當買方要求使用期權時，賣方有按照合約價格賣出股票的義務。這樣看來貌似對賣方不利，畢竟承擔的是義務。其實不然。還是微軟的例子，目前市價是$36，現在你是賣方，當股票上漲到$40，有人要求用$37買入時，那麼，你按照$37賣出股票，相當於你每股賺$1。雖然你沒有賺到每股$4的利潤，但是你仍然賺到了$1的利潤，所以說期權義務的履行，只可能讓你失去獲利潛力($4)，但絕對不會讓你虧損。那如果微軟的股價跌了呢?跌到$35。這時候期權買方會什麼都不做，所以你也沒有義務要履行。你所持有的股票從$36跌到$35，但是當時賣出期權的收入(期權有價格)，會抵消一部分你在股票本身上的損失。我們在了解期權的時候，只要理解買入方的權利就能相應的推導出賣方的義務。所以對於今天介紹的「看漲期權」，你只要記得，當對股票看漲時，你買入「看漲期權」，因為它能讓你在特定的(更低的)價格買入已經漲了的股票。
❺ 個股期權交易規則怎麼樣的
您好！交易規則如下：
1、每個交易日9:15至9:25、9:30至11:30、13：00至15:00。其中，9:15至9:25為開盤集合競價時間，14:57-15:00為收盤集合競價時間，其餘時段為連續競價時間。
2、具體交易規則：
（1）買賣類型包括：買入開倉、買入平倉、賣出開倉、賣出平倉、備兌開倉以及備兌平倉等。
（2）期權買方應當支付權利金；期權賣方收取權利金，並應當根據本所及中國結算的規定交納保證金。
（3）投資者進行買入平倉委託的，須持有相應義務倉。買入平倉的委託數量超過所持有的義務倉的，該筆委託無效。
（4）投資者進行賣出平倉委託的，須持有相應權利倉。賣出平倉的委託數量超過所持有的權利倉的，該筆委託無效。
（5）投資者進行備兌開倉的，應當先提交合約標的備兌鎖定指令，將其證券賬戶中的合約標的提交為用於備兌開倉的證券。本所實時鎖定相應數量的備兌備用證券，鎖定後的備兌備用證券不得賣出，僅可用於備兌開倉或者解除備兌鎖定。有限售條件的流通股不得被指定為備兌備用證券。
希望我的工作經驗可以幫到你，歡迎咨詢交流O(∩_∩)O
❻ 怎樣利用期權工具進行股票投資建倉
（1）看漲期權：1月1日，標的物是銅期貨，它的期權執行價格為1850美元/噸。A買入這個權利，付出5美元；B賣出這個權利，收入5美元。2月1日，銅期貨價上漲至1905美元/噸，看漲期權的價格漲至55美元。A可採取兩個策略：
行使權利一一A有權按1 850美元/噸的價格從B手中買入銅期貨；B在A提出這個行使期權的要求後，必須予以滿足，即便B手中沒有銅，也只能以1905美元/噸的市價在期貨市場上買入而以1850美元/噸的執行價賣給A，而A可以1905美元/噸的市價在期貨市場上拋出，獲利50美元/噸（1905一1850一5）。B則損失50美元/噸（1850一1905+5）。
售出權利一一A可以55美元的價格售出看漲期權、A獲利50 美元/噸（55一5）。
如果銅價下跌，即銅期貨市價低於敲定價格1850美元/噸，A就會放棄這個權利，只損失5美元權利金，B則凈賺5美元。
（2）看跌期權：1月1日，銅期貨的執行價格為1750 美元/噸，A買入這個權利．付出5美元；B賣出這個權利，收入5美元。2月1日，銅價跌至1695美元/噸，看跌期權的價格漲至55美元/噸。此時，A可採取兩個策略：
行使權利一一一A可以按1695美元/噸的中價從市場上買入銅，而以1750美元/噸的價格賣給B，B必須接受，A從中獲利50美元/噸（1750一1695一5），B損失50美元/噸。
售出權利一一A可以55美元的價格售出看跌期權。A獲利50美元/噸（55一5〕。
如果銅期貨價格上漲，A就會放棄這個權利而損失5美元權利金，B則凈賺5美元。
通過上面的例子，可以得出以下結論：一是作為期權的買方（無論是看漲期權還是看跌期權）只有權利而無義務。他的風險是有限的（虧損最大值為權利金），但在理論上獲利是無限的。二是作為期權的賣方（無論是看漲期權還是看跌期權）只有義務而無權利，在理論上他的風險是無限的，但收益是有限的（收益最大值為權利金）。三是期權的買方無需付出保證金，賣方則必須支付保證金以作為必須履行義務的財務擔保。
期權是適應國際上金融機構和企業等控制風險、鎖定成本的需要而出現的一種重要的避險衍生工具，1997年諾貝爾經濟學獎授給了期權定價公式（布萊克-斯科爾斯公式）的發明人，這也說明國際經濟學界對於期權研究的重視。
特殊期權
路徑相關期權
認購期權占交易的比重
標准歐式期權的最終收益只依賴於到期日當天的原生資產價格。而路徑相關期權(path-dependent option)則是最終收益與整個期權有效期內原生資產價格的變化都有關的一種特殊期權。
按照其最終收益對原生資產價格路徑的依賴程度可將路徑相關期權分為兩大類：一類是其最終收益與在有效期內原生資產價格是否達到某個或幾個約定水平有關，稱為弱路徑相關期權；另一類期權的最終收益依賴於原生資產的價格在整個期權有效期內的信息，稱為強路徑相關期權。
弱路徑相關期權中最典型的一種是關卡期權(barrier option)。嚴格意義上講，美式期權也是一種弱路徑相關期權。
強路徑相關期權主要有兩種：亞式期權(Asian option)和回望期權(lookback option)。亞式期權在到期日的收益依賴於整個期權有效期內原生資產經歷的價格的平均值，又因平均值意義不同分為算數平均亞式期權和幾何平均亞式期權；回望期權的最終收益則依賴與有效期內原生資產價格的最大（小）值，持有人可以「回望」整個價格演變過程，選取其最大（小）值作為敲定價格。
❼ 期權是什麼股票買賣請用自已的話舉例說明一下,對股市影響如何謝謝
期權是指在未來一定時期可以買賣的權力，是買方向賣方支付一定數量的金額（指權利金）後擁有的在未來一段時間內（指美式期權）或未來某一特定日期（指歐式期權）以事先規定好的價格（指履約價格）向賣方購買或出售一定數量的特定標的物的權力，但不負有必須買進或賣出的義務。
期權交易事實上是這種權利的交易。買方有執行的權利也有不執行的權利，完全可以靈活選擇。 期權分場外期權和場內期權。場外期權交易一般由交易雙方共同達成。
期權（Option），它是在期貨的基礎上產生的一種金融工具。從其本質上講，期權實質上是在金融領域中將權力和義務分開進行定價，使得權力的受讓人在規定時間內對於是否進行交易，行使其權力，而義務方必須履行。在期權的交易時，購買期權的和約方稱作買方，而出售和約的一方則叫做賣方；買方即是權力的受讓人，而賣方則是必須履行買方行使權力的義務人。 具體的定價問題則在金融工程學中有比較全面的探討。
期權主要有如下幾個構成因素：①執行價格（又稱履約價格〕。期權的買方行使權利時事先規定的標的物買賣價格。②權利金。期權的買方支付的期權價格，即買方為獲得期權而付給期權賣方的費用。③履約保證金。期權賣方必須存入交易所用於履約的財力擔保，④看漲期權和看跌期權。看漲期權，是指在期權合約有效期內按執行價格買進一定數量標的物的權利；看跌期權，是指賣出標的物的權利。當期權買方預期標的物價格會超出執行價格時，他就會買進看漲期權，相反就會買進看跌期權。
按執行時間的不同，期權主要可分為兩種，歐式期權和美式期權。歐式期權，是指只有在合約到期日才被允許執行的期權，它在大部分場外交易中被採用。美式期權，是指可以在成交後有效期內任何一大被執行的期權，多為場內交易所採用。
舉例說明：
（1）看漲期權：1月1日，標的物是銅期貨，它的期權執行價格為1850美元/噸。A買入這個權利，付出5美元；B賣出這個權利，收入5美元。2月1日，銅期貨價上漲至1905美元／噸，看漲期權的價格漲至55美元。A可採取兩個策略：
行使權利一一A有權按1 850美元/噸的價格從B手中買入銅期貨；B在A提出這個行使期權的要求後，必須予以滿足，即便日手中沒有銅，也只能以1905美元噸的市價在期貨市場上買入而以1850美元／噸的執行價賣給A，而A可以1905美元/噸的市價在期貨幣場上拋出，獲利50美元（1 905一1850一5）。B則損失50美元（1850一1905+5）。
售出權利一一A可以55美元的價格售出看漲期權、A獲利50 美元（55一5）。
如果銅價下跌，即銅期貨市價低於敲定價格1850美元／噸，A就會放棄這個權利，只損失5美元權利金，B則凈賺5美元。
（2）看跌期權：l月1日，銅期貨的執行價格為1750 美元／噸，A買入這個權利．付出5美元；B賣出這個權利，收入5美元。2月1日，銅價跌至1 695美元／噸，看跌期權的價格漲至55美元。此時，A可採取兩個策略：
行使權利一一一A可以按1695美元／噸的中價從市場上買入銅，而以1 750美元／噸的價格賣給B，B必須接受，A從中獲利50美元（1750一1695一5），B損失50美元。
售出權利一一A可以55美元的價格售出看跌期權。A獲利50美元（55一5〕。
如果銅期貨價格上漲，A就會放棄這個權利而損失5美元，B則凈得5美元。
通過上面的例子，可以得出以下結論：一是作為期權的買方（無論是看漲期權還是看跌期權）只有權利而無義務。他的風險是有限的（虧損最大值為權利金），但在理論上獲利是無限的。二是作為期權的賣方（無論是看漲期權還是看跌期權）只有義務而無權利，在理論上他的風險是無限的，但收益顯有限的（收益最大值為權利金）。三是期權的買方無需付出保證金，賣方則必須支付保證金以作為必須履行義務的財務擔保。
期權是適應國際上金融機構和企業等控制風險、鎖定成本的需要而出現的一種重要的避險衍生工具，1997年諾貝爾經濟學獎授給了期權定價公式（布萊克-斯科爾斯公式）的發明人，這也說明國際經濟學界對於期權研究的重視。
期權合約的基本因素
所謂期權合約，是指期權買方向期權賣方支付了一定數額的權利金後，即獲得該的在規定的期限內按事先約定的敲定價格買進或賣出一定數量相關商品期貨合約權利的一種標准化合約，期權合約的構成要素主要有以下幾個：買方、賣方、權利金、敲定價格、通知和到期日等。
期權履約
期權的履約有以下三種情況
1 、買賣雙方都可以通過對沖的方式實施履約。
2 、買方也可以將期權轉換為期貨合約的方式履約（在期權合約規定的敲定價格水平獲得一個相應的期貨部位）。
3 、任何期權到期不用，自動失效。如果期權是虛值，期權買方就不會行使期權，直到到期任期權失效。這樣，期權買方最多損失所交的權利金。
期權權利金
前已述及期權權利金，就是購買或售出期權合約的價格。對於期權買方來說，為了換取期權賦予買方一定的權利，他必須支付一筆權利金給期權賣方；對於期權的賣方來說，他賣出期權而承擔了必須履行期權合約的義務，為此他收取一筆權利金作為報酬。由於權利金是由買方負擔的，是買方在出現最不利的變動時所需承擔的最高損失金額，因此權利金也稱作 " 保險金 " 。
期權交易原理
買進一定敲定價格的看漲期權，在支付一筆很少權利金後，便可享有買入相關期貨的權利。一旦價格果真上漲，便履行看漲期權，以低價獲得期貨多頭，然後按上漲的價格水平高價賣出相關期貨合約，獲得差價利潤，在彌補支付的權利金後還有盈作。如果價格不但沒有上漲，反而下跌，則可放棄或低價轉讓看漲期權，其最大損失為權利金。看漲期權的買方之所以買入看漲期權，是因為通過對相關期貨市場價格變動的分析，認定相關期貨市場價格較大幅度上漲的可能性很大，所以，他買入看漲期權，支付一定數額的權利金。一旦市場價格果真大幅度上漲，那麼，他將會因低價買進期貨而獲取較大的利潤，大於他買入期權所付的權利金數額，最終獲利，他也可以在市場以更高的權利金價格賣出該期權合約，從而對沖獲利。如果看漲期權買方對相關期貨市場價格變動趨勢判斷不準確，一方面，如果市場價格只有小幅度上漲，買方可履約或對沖，獲取一點利潤，彌補權利金支出的損失；另一方面，如果市場價格下跌，買方則不履約，其最大損失是支付的權利金數額。
期權交易與期貨交易的關系
期權交易與期貨交易之間既有區別又聯系。其聯系是：首先，兩者均是以買賣遠期標准化合約為特徵的交易；其次，在價格關繫上，期貨市場價格對期權交易合約的敲定價格及權利金確定均有影響。一般來說，期權交易的敲定的價格是以期貨合約所確定的遠期買賣同類商品交割價為基礎，而兩者價格的差額又是權利金確定的重要依據；第三，期貨交易是期權交易的基礎交易的內容一般均為是否買賣一定數量期貨合約的權利。期貨交易越發達，期權交易的開展就越具有基礎，因此，期貨市場發育成熟和規則完備為期權交易的產生和開展創造了條件。期權交易的產生和發展又為套期保值者和投機者進行期貨交易提供了更多可選擇的工具，從而擴大和豐富了期貨市場的交易內容；第四，期貨交易可以做多做空，交易者不一定進行實物交收。期權交易同樣可以做多做空，買方不一定要實際行使這個權利，只要有利，也可以把這個權利轉讓出去。賣方也不一定非履行不可，而可在期權買入者尚未行使權利前通過買入相同期權的方法以解除他所承擔的責任；第五，由於期權的標的物為期貨合約，因此期權履約時買賣雙方會得到相應的期貨部位。
期權交易的場所：
期權交易場所沒有需要特點場所，可以在期貨交易所內交易，也可以在專門的期權交易所內交易還可以在證券交易所交易與股權有關的期權交易。目前世界上最大的期權交易所是全球最大的期權交易所 芝加哥期權交易所(Chicago Board Options Exchange, CBOE)；歐洲最大期權交易所是歐洲期貨與期權交易所(Eurex)的前身為德意志期貨交易所(DTB)與瑞士期權與金融期貨交易所(Swiss Options ＆ Financ ial Futures Exchange, SOFFEX)；亞洲方面，韓國的期權市場發展迅速，並且其交易規模巨大，目前是全球期權發展最好的國家，中國香港地區以及中國台灣地區都有期權交易。國內方面，目前有包括鄭州商品交易所在內的幾家交易所已經對期權在中國大陸上市做出初步研究。
❽ 股票期權如何交易 其交易流程是怎樣的
個股期權交易規則
投資者參與期權交易門檻限制，個人不低於50萬、機構不低於100萬規則中對於個人投資者需要達到至少兩點：（1）託管在券商的證券市值與資金賬戶可用余額（不含通過融資融券交易融入的證券和資金）合計不低於人民幣50萬元（2）有6個月以上交易經歷並具備融資融券業務參與資格或者金融期貨交易經歷；或者在期貨公司開戶6個月以上並具有金融期貨交易經歷對於機構投資者需要達到至少兩點要求：（1）託管在券商的證券市值與資金賬戶可用余額（不含通過融資融券交易融入的證券和資金）合計不低於人民幣100萬元（2）凈資產不低於100萬個股期權標的需滿足那些條件？合約標的既可以為股票也可以為交易所交易基金（ETF），但需滿足以下條件：（1）必須是融資融券標的證券；（2）股票上市時間不少於6個月；ETF成立時間不少於6個月（3）股票則需波動幅度不能太大：最近6個月的日均波動幅度不超過基準指數日均波動幅度的三倍（4）需要近6個月的日均持股賬戶數不低於4000戶（小盤股）期權合約到期日：到期月份的第四個星期三，若為節假日、休市日則順延至下一個交易日。期權合約交易時間：交易日9:15-9:25（開盤集合競價）、9:30-11:30、13：00-15:00（14:57-15:00為收盤集合競價時間）委託期權指令包括內容：(1)合約賬戶號碼；(2)合約交易代碼；(3)買賣類型（包括買入開倉、買入平倉、賣出開倉、賣出平倉、備兌開倉以及備兌平倉等）(4)委託數量(5)委託類型與價格（包括普通限價委託、市價剩餘轉限價委託、市價剩餘撤銷委託、全額即時限價委託、全額即時市價委託等）交易單位及數量限制申報數量為1張或者其整數倍，限價申報的單筆申報最大數量為10張，市價申報的單筆申報最大數量為5張。期權合約漲跌停幅度限制認購期權最大漲幅=max｛合約標的前收盤價×0.5%，min
[(2×合約標的前收盤價－行權價格)，合約標的前收盤價]×10%｝認購期權最大跌幅=合約標的前收盤價×10%認沽期權最大漲幅=max｛行權價格×0.5%，min
[(2×行權價格－合約標的前收盤價)，合約標的前收盤價]×10%｝認沽期權最大跌幅=合約標的前收盤價×10%成交規則：
不管集合還是連續競價都按照價格優先、時間優先的規則撮合。連續競價時段：以平倉優先、時間優先原則撮合。何為平倉優先呢？就是以漲停價格進行的申報，買入平倉(含備兌平倉)申報優先於於開倉申報；以跌停價格進行的申報，賣出平倉申報優先於賣出開倉申報。期權非T+0交易，只有行權不行權：當日買入的期權合約，當日可以行權。當日行權申報指令，當日有效，當日可以撤銷。委託類型詳解：普通限價申報：指按限定的價格或低於限定的價格申報買入賣出期權合約。申報當日有效，未成交部分可以撤銷。市價剩餘轉限價申報：按市場可執行的最優價格買賣期權合約，未成交部分按本方申報最新成交價格轉為普通限價申報；如該申報無成交的，按本方最優報價轉為限價申報；如無本方申報的，該申報撤銷。市價剩餘撤銷申報：按市場可執行的最優價格買賣期權合約，未成交部分自動撤銷。全額即時限價申報：按限定的價格或者優於限定的價格買賣期權合約，所申報的數量如不能立即全部成交則自動全部撤銷。全額即時市價申報：按市場可執行的最優價格買賣期權合約，所申報的數量如不能立即全部成交則自動全部撤銷。
❾ 股票期權怎麼買賣
目前中國沒有上市的股票期權交易，還是場外的，投資者要注意相關風險！
❿ 個股期權真有那麼好嗎，為啥身邊人都用這個買股票了
個股期權的優勢：
（1） 個股由自己定，收益歸你，風險由券商承擔，虧損有限，盈利無限。
舉例：如中國銀行(601988)未來的1-3個月內股價可能漲20%。可用期權買入100萬。只需要花費5萬的手續費。漲20%拋掉。 那麼純利潤20萬，減去支付的手續費5萬。凈利潤是15萬。但股價出現下跌，下跌了20%。那麼風險全部由券商負責。購買者虧損的只有手續費。
（2）在購買期限內，什麼時候拋都由購買者決定，券商無條件執行
期權購買的期限有：1個月-3個月。在所購買的期限內，購買者隨時可以選擇拋售或持有到期。可選擇性更強，任何一個時刻盈利了都可以提前落袋為安。
（3）投資金額杠桿加大，利潤無限放大，風險可控。
個股期權只需要支付少量的手續費，可實現10-20倍的資金杠桿。中途沒有其他費用。
（4） 股票不容易被套牢，不再被割肉
個股期權購買者只需要支付一定的手續費，無其它任何費用。