『壹』 货币银行学的题 在某年12月25日，某投资者以每股5元的期权费从期权市场买进一个协定价格为60元的
第一个买入认购期权损失了5+60-63=2元
第二个卖出认购期权收获了62-63+4=3元
总收益3-2=1元
『贰』 某人买入一份看涨期权，同时又卖出一份同品种看涨期权。该品种市价为21元，第一个合约每股期权费3元，
盈利100元
『叁』 某投资者购买了A股票的双重期权，期中看涨期权费为每股6元，而看跌期权费为每股4元。
（1）A股票位于60元以上或40元以下时投资者获利。原因：股价等于60，放弃看跌期权，行使看涨期权，50买入，获利10元，成本为6+4。40元同理。
（2）最大损失为10*3000元，股价等于50，同时放弃看涨和看跌期权。
（3）股价=64，行使看涨，获利64-50=14，成本=4+6=10，净收益=4*3000元
股价=35，行使看跌，获利50-35=15，成本=4+6=10，净收益=5*3000元。
『肆』 看涨期权和看跌期权的计算
买入两份期权成本是5元，价格再8-12元之间不会行权，加上成本，价格再3-17元之间该期权组合没有收益。
所以15块时，股票赚5块，看跌期权不行权，看涨期权行权赚3元，成本5元，收益是5+3-5=3元
12元时，股票赚2块，看涨期权可行权可不行权，看跌期权不行权，收益2-5=-3元
下跌到5元时，股票亏5元，看跌期权赚3元，加上成本，收益是-5-5+3=-7元。
你说做这个组合的人脑子是不是坏掉了……
『伍』 某人买入（100股）6月底到期的股票看涨期权，协定价20元，期权3元：
盈利600元
买入看涨期权，到27元是行权每股赚7元，扣除3元费用，净赚4元，100股赚400元；
卖出看跌期权，由于对方不会行权（行权导致买方亏损更多）所以收益为期权费，100股赚200元；共赚600元
『陆』 有关看涨期权的计算
通过单步二叉树进行计算，结果为4.395元。
假设市场中没有套利机会，我们构造一个股票和期权的组合，使得这一组合的价值在3个月后没有不确定性。而由于这个组合没有任何的风险，所以其收益率等于无风险利率。这样我们得出构造这一交易组合的成本，并因此得到期权价格。因为组合中的股票和期权3个月后的价格只有两种不同的可能性，因此我们总是可以构造出无风险证券组合。
设有X单位的股票和1个单位的Call。股票价格由50变为60的时候，股票价值为60X，Call价值为8(60-52)；股票价格由50变为40的时候，股票价值40X，Call价值为0。如果组合在以上两个可能性下价值相等，则该组合不具有任何风险，即
60X - 8 = 40X
X = 0.4
组合为：Long0.4份股票；Short1份期权
3个月后组合价值为60*0.4- 8 = 16元，以10%的无风险利率贴现3个月至今天，组合贴现值为15.605元。
计Call价格为c，三个月前组合价值为50*0.4- c = 15.605
c = 4.395
『柒』 某人买入一份看涨期权和同品种看跌期权一份,假如目前该股市价为18元
买入看涨期权，执行价格为19元，意味着当到期时市场价格大于19元时，客户可以按19元的价格买入股票，当市价低于19元时，客户按市价买入股票。当客户行权，买入股票的实际成本=19+3=22元。
客户买入看跌期权，执行价格为26元，代表当市场汇率小于26元时，客户可以按26元行权卖出股票，卖出股票的实际收益=26-2=24元。
1、当到期时市场价小于19元时，客户买入的看涨期权不行权，看跌期权行权。客户卖出股票得到的收入=24元，客户买入股票的成本=市场价+3<19+3=22，客户每股盈利>2元，每手盈利>200元。
2、到期时市场价格在19-26元之间，客户两个期权都行权。客户买入股票的成本=22元，卖出股票的收入=24元，每股盈利2元，一个合约盈利200元。
3、到期时市场价格大于26元，客户买入看涨期权行权，买入看跌期权放弃行权，按市价卖出股票。客户买入股票的成本=22元，卖出股票的成本=市场价-2元>26-2=24元，每股盈利>2元，一个合约盈利大于200元。
『捌』 求教看涨期权的题目，谢谢大家！
如果购买该期权的费用+执行价格<标的股票价格，就会有盈利，也可以执行该期权。比方说在股票价格为32美元的时候，你买了执行价为35美元的看涨期权（价外），付出的费用是2美元。那当标的股票到期时的价格升到40美元时，你再花35美元行权就可以获得现价40美元的股票了（总成本是35+2=37美元），有3美元的盈利，回报率是150%
『玖』 一位投资者花1.5元购买三月份到期的A股票看涨期权,执行价格为22.5元.如果到期日当天股价为25元,则其利润
在不计手续费和行权比例为100%的情况下
股价为25元时，25-22.5-1.5=1，收益率1/（22.5+1.5）
股价为20元时，20-22.5-1.5=-4，不如不行权，还少损失1.5。收益率为零。
『拾』 某人买入了某种股票的看涨期权,有效期3个月,约定价格为每股60元,数量1000股,期权费为每股4元
由于股票上涨，看涨期权行权有利可图，所以要行权。
收益：（66-60-4）×1000=2000元。