股票看跌期权的价格40

㈠ 买进看跌期权，为什么到期市场价值低于执行价格还能盈利

看跌期权又称卖权选择权、卖方期权、卖权、延卖期权或敲出。看跌期权是指期权的购买者拥有在期权合约有效期内“按执行价格卖出”一定数量标的物的权利,但不负担必须卖出的义务；
卖出看跌期权是一种较为保守策略。卖出看跌期权看跌期权的出售者，收取期权费，成为或有负债的持有人，负债的金额不确定。损益平衡点：到期日价值<0，即执行价格大于股票市价-（执行价格-股票市价）+期权价格=0损益平衡点=执行价格-期权价格；
买了看跌期权之后，就可以在未来的时间以执行价格卖出该标的物，现在假设是股票，执行价格是80，当市场价格跌倒60元，就可以以60元/股买入股票。买入之后，就可以以80元的执行价格卖给期权的卖方（就是卖期权的单位）。那么收入就是80-60=20元。

㈡ 某投资者以每股4美元的价格买入欧式看跌期权。股票价格为43美元，执行价格为40美元。在什么情况下

以上两张图对你的问题进行了详细分析。

1、从图中可以看到，投资者要盈利（也就是Y轴大于0）的分界线是损益平衡点（曲线与X轴的焦点），图中用红圈标出。损益平衡点=执行价格K-权利金P=40-4=36。因此，当股票价格<36，投资者盈利。股票价格=36，投资者达到损益平衡，收益为0。36<股票价格<40，行权，损失为执行价格K-股票价格S，损失为0至4之间。。股票价格>40，放弃行权，损失为付出的权利金4。

2、如表，当S<K，即股票价格<执行价格（40）时，投资者将行权。

3、见图表。

㈢ 如何利用看涨期权和看跌期权计算股价

看涨看跌平价公式。
c+K*exp(-r*T)=S+p
c是看涨期权的价格（8）。K是期权执行价格（40）。exp是连续复利。T是时间（1）。S是标的资产当前价格。r是无风险利率（10%）带进去算就行了。P是看跌期权价格(2).
代进去算S就行了。具体数字自己算。

㈣ 你拥有一个股票的看涨期权，执行价格为40美元。期权将在三个月后到期。

由题可知，是期权的卖方，出售一份看跌期权，获得2美元期权费，这是获得最多的收益。

假设，3个月后价格为35美元，价格比止盈价格低，买方行使期权权利，以40美元出售标的物，差价为5美元，减去期权费，最后收益3美元。对应的，亏损3美元。同理，到期价格越低，对你越不利。最多亏损38美金(价格为0)。

假设到期日标的物价格45元，买方不会执行权力，则买方亏损(2美金)期权费，而你只能赚取2美金。综述，作为期权卖方，最多盈利2美元，最大亏损38美金。

假定到时候股票的市场价格是T；T<95 ，3份期权都不会行权。

组合收益是：20+10-15=15

95<=T<100 第一份期权（K=95）行权，由此亏损，但是亏损小于5。组合收益大于10，依次类推，发现这个组合式套利组合。

(4)股票看跌期权的价格40扩展阅读：

看涨期权是指在协议规定的有效期内，协议持有人按规定的价格和数量购进股票的权利。期权购买者购进这种买进期权，是因为他对股票价格看涨，将来可获利。购进期权后，当股票市价高于协议价格加期权费用之和时(未含佣金)，期权购买者可按协议规定的价格和数量购买股票，然后按市价出售，或转让买进期权，获取利润；

当股票市价在协议价格加期权费用之和之间波动时，期权购买者将受一定损失；当股票市价低于协议价格时，期权购买者的期权费用将全部消失，并将放弃买进期权。因此，期权购买者的最大损失不过是期权费用加佣金。

㈤ 在CPA财务管理中，看跌期权的价值上限为什么是执行价格

(1)在执行日，股票的最终收入总要高于期权的最终收入，所以如果期权价格等于股票价格，则购买股票比购买看涨期权更有利，投资者就不会选择购买看涨期权。

比如：购买股票的价格为40元，购买看涨期权的价格也是40元(假设执行价格为50元)，如果到期日股票的价格为60元，则出售股票可以获得收入60元，而执行看涨期权只可以获得收入10元(60-50);如果到期日股票价格为45元，出售股票可以获得收入45元，而看涨期权则不会被执行，获得的收入为0。可以看出，如果看涨期权的价格等于股票的价格，无论什么情况下购买股票都比购买看涨期权有利。

(2)如果看跌期权的价值等于执行价格，假设未来的股价下跌，看跌期权的到期日净收入=执行价格-股票价格，看跌期权的净损益=(执行价格-股票价格)-执行价格=-股票价格，可以看出在这种情况下购买看跌期权无论未来的情况怎样都是不会获得收益的，那么看跌期权的价值就不可能等于执行价格。

㈥ 看跌期权，能举个例子解释一下吗

看跌期权即认沽期权。认沽期权 (Put Option) 认沽期权买方有权根据合约内容，在规定期限(如到期日)，向期权卖方以协议价格（行权价）卖出指定数量的标的证券(股票或 ETF)；而认沽期权卖方在被行权时，有义务按行权价买入指定数量的标的证券。

比如：“上证50ETF沽1月2200”股票期权合约，是以上证50ETF基金为标的的看跌期权合约，在合约到期日即到期月份的第四个星期三（遇法定节假日顺延）（2016年1月27日），认沽期权买方有权（也可以放弃）向期权卖方以行权价2.2元卖出10000份上证50 ETF基金；而认沽期权卖方在被行权时，有义务按行权价2.2元买入10000份上证50ETF基金。

㈦ 看跌期权，能举个例子解释一下吗

看跌期权是一种金融衍生工具，其核心概念在于预期标的物价格下跌。简单来说，当投资者购买看跌期权时，他们赌的是股票、农产品、能源或贵金属等的价格在未来会下跌。以中国平安为例，假设当前股价是40元，投资者预测到第四周星期三（即到期日）股价会低于当前，于是他买入行使价为40元的看跌期权。到了那一天，他有权以40元的价格卖出一定数量的中国平安股票给期权卖家，即使股票市场价跌到35元。

如果实际股价确实下跌至35元，投资者的收益就是40元（行使价）减去35元的实际市场价格，即5元。但需注意，这个5元收益还要扣除购买期权的初始成本，这才是投资者最终的实际利润。总的来说，看跌期权是一种利用价格下跌获取利润的策略，但风险和收益取决于标的物价格的实际走向。明白这个概念了吗？